Merch-universal
Gana un 3,6 % en lo que va de 2026 y gestiona 103 millones, un 13,3 % más que en diciembre tras sumar 217 partícipes. En el semestre entró en seis valores, entre ellos Bonos Y Oblig del Es y Bonos Y Oblig del Estado, y salió de siete, entre ellos Qualcomm y Inmode.
Patrimonio
103 M€
+13,3 % desde diciembre
Partícipes
1.837
+217 desde diciembre
Rentabilidad 2026
+3,6 %
Hasta el jun. 2026
Valor liquidativo
83,26 €
80,37 € en diciembre
Volatilidad
8,4 %
Del valor liquidativo en el año
Gastos
0,79 %
Acumulados en el año
Qué habría sido de 100 € invertidos a finales de 2017
Hoy valdrían 178 €, tras caer a 91 € en 2018.
Calculado con la rentabilidad anual que el fondo publica en sus informes; 2026 hasta la fecha del último informe. Rentabilidades pasadas no garantizan las futuras. Fuente: CNMV.
Rentabilidad de cada año
*2026: hasta la fecha del último informe.
Qué ha hecho el gestor este semestre
Compras y ventas de acciones, descontado lo que se movió el precio de cada valor.
Entran en cartera
- Bonos Y Oblig del Es2,91 %
- Bonos Y Oblig del Estado2,40 %
- Veeva Systems2,12 %
- Bundesrepub. Deutschland1,90 %
- Zscaler1,86 %
- y 1 más
Refuerza
- Alnylam Pharmaceuticals+117 % acciones
- Figma+274 %
- On+110 %
- Abercrombie & Fitch+83 %
- Nio+62 %
- y 7 más
Reduce
- TSMC-119 % acciones
- Biogen-20 %
- Albemarle-52 %
- Enphase Energy-50 %
Salen de cartera
- Qualcommpesaba 2,86 %
- Inmode2,14 %
- Bundesrepub. Deutschland1,59 %
- Corning1,54 %
- Us Treasury N/B1,40 %
- y 2 más
Alnylam Pharmaceuticals es el caso en que el peso solo engaña: su cotización bajó un 21,9 %, pero el fondo tiene un 117 % más de acciones que antes. Al revés con TSMC: su cotización subió un 62,1 % y el fondo tiene un 119 % menos de acciones.
Valor | Peso en cartera | Movimiento | Acciones | Precio | Importe |
|---|---|---|---|---|---|
Bonos Y Oblig del Estado Repo · cupón 2,14 % · vence 2026-07-01 | 18,31% | — | — | — | 18,8 M€ |
3,91% | Venta | -19,8 % | +26,6 % | 4,0 M$ | |
3,34% | Mantiene | -4,6 % | +6,2 % | 3,4 M$ | |
3,29% | Mantiene | +3,5 % | +6,8 % | 3,4 M$ | |
3,12% | Compra | +109,8 % | -21,4 % | 3,2 M$ | |
3,06% | Compra | +117,0 % | -21,9 % | 3,1 M$ | |
3,04% | Mantiene | -0,3 % | +6,7 % | 3,1 M CHF | |
Us Treasury N/B Bono · cupón 4,38 % · vence 2026-12-15 | 3,01% | Sin precio | — | — | 3,1 M$ |
Bonos Y Oblig del Es Renta fija · cupón 2,40 % · vence 2028-05-31 | 2,91% | Nueva | nueva | — | 3,0 M€ |
2,89% | Compra | +22,4 % | -9,2 % | 3,0 M€ | |
2,85% | Sin precio | — | — | 2,9 M$ | |
2,59% | Compra | +62,3 % | +2,3 % | 2,7 M$ | |
Bonos Y Oblig del Estado Renta fija · cupón 1,45 % · vence 2027-10-31 | 2,40% | Nueva | nueva | — | 2,5 M€ |
2,38% | Compra | +83,5 % | -26,3 % | 2,4 M$ | |
Us Treasury N/B Bono · cupón 4,63 % · vence 2026-09-15 | 2,18% | Sin precio | — | — | 2,2 M$ |
2,16% | Compra | +274,2 % | -50,1 % | 2,2 M$ | |
Booking Bono · cupón 3,63 % · vence 2028-11-12 | 2,14% | Sin precio | — | — | 2,2 M€ |
2,12% | Nueva | nueva | — | 2,2 M$ | |
Pvh Renta fija · cupón 3,13 % · vence 2027-12-15 | 2,09% | Sin precio | — | — | 2,1 M€ |
2,06% | Compra | +12,5 % | +4,7 % | 2,1 M€ | |
Amadeus Bono · cupón 2,88 % · vence 2027-05-20 | 1,93% | Sin precio | — | — | 2,0 M€ |
Bundesrepub. Deutschland Bono · cupón 0,50 % · vence 2027-08-15 | 1,90% | Nueva | nueva | — | 1,9 M€ |
1,86% | Nueva | nueva | — | 1,9 M$ | |
Roche ISIN nuevo, antes CH0012032048 | 1,85% | Sin precio | — | — | 1,9 M CHF |
1,74% | Compra | +29,7 % | -3,4 % | 1,8 M DKK |
«Acciones» es el cambio en número de títulos frente al informe anterior; «Precio», lo que varió la cotización en euros. Sin cotización disponible para Us Treasury N/B y Victoria'S Secret &, entre otros.